公司主要业务为客车产品研发、制造与销售，产品范围覆盖从5-18米各型客车，主要用于公路、公交、旅游、团体、新能源客车和校车等市场。

公司产品销售面向国内外市场，海外市场是重点突破对象。销售模式以直销为主，经销为辅。主要通过订单模式提供标准化、定制化和个性化的产品。影响公司经营业绩主要因素有行业总体需求、产品销量、订单质态、产品竞争力、市场竞争度、市场占有率、公司运营能力以及成本管控能力等。

伴随人均收入提升、人民生活水平提高，人们出行方式逐步改变，消费升级带来出行方式向更快、更舒适方向发展。国内共享单车、网约车等兴起，人们工作及生活习惯发生改变。同时，中国轨道交通投资提速、城市/城际轨道交通发展，这些因素叠加导致公交需求减少。另一方面，高铁、飞机、私家车等快速发展，公路客运受到挤压。

新能源客车成为近几年来客车行业增长的重要驱动力。随着新能源客车补贴的退出，行业竞争更加激烈。

二、经营情况的讨论与分析

2023年上半年，公司以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入贯彻党的二十大精神，切实践行“客户满意是我们的宗旨”核心价值观。抓住国内外经济复苏的局面，力争国内市场，重点突破海外市场。紧跟国家产业政策、把握行业发展方向、加大技术研发投入力度，调整过程质量监督模式、严把质量关，提高风险防控意识、严控订单风险，提升运营质量。总体看，公司运营质量运行较去年有明显提升。

（一）行业运行层面

据中国客车信息统计网数据，2023年上半年，随着中国经济持续向好，客车市场逐步复苏。国内、海外6米以上客车共计销售39,332辆，同比增长17.6%。

据中国客车信息统计网数据，2013-2022年，客车行业年均销量在16万辆左右，2022年全年销量仅9.2万辆，尽管2023年上半年同比2022年“洼地”呈上升态势，但销量处于低位，全年复苏情况还要看下半年销量表现。

国内市场方面：国内旅游客运复苏，2023年上半年，公路客车销售13951辆，销量同比增长59.9%；公交客车销售8931辆，销量同比减少38.3%。

出口方面：2023上半年，大中型客车出口14,598辆，同比增长84.9%，复苏迹象较为明显。中国产品竞争力的提高、国际新能源客车的不断渗透、欧美市场的突破拉动了出口增量。

（二）行业政策层面

1．2023年6月19日，为支持新能源汽车产业发展，促进汽车消费，国家财政部、税务总局、工业和信息化部联合发布了《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》，明确对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税，对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税。

2.2023年7月21日，为进一步稳定和扩大汽车消费，促进消费持续恢复，国家发展改革委会同有关部门和单位研究制定并发布了《关于促进汽车消费的若干措施》（以下简称《措施》）。《措施》包括十条：优化汽车限购管理政策；支持老旧汽车更新消费；加快培育二手车市场；各地落实取消二手车限迁、便利二手车交易登记等政策措施；加强新能源汽车配套设施建设；着力提升农村电网承载能力；降低新能源汽车购置使用成本；推动公共领域增加新能源汽车采购数量；加强汽车消费金融服务；鼓励汽车企业开发经济实用车型；持续缓解停车难停车乱问题。

《措施》对公共领域车辆电动化提出了更高要求。《措施》明确，支持适宜地区公共领域新增或更新车辆原则上采购新能源汽车，推动新能源汽车采购占比逐年提高。

（三）公司层面

2023年上半年，在行业整体复苏的背景下，公司围绕国内国外双循环做工作，大力抓住国内市场，重点开拓海外市场。同时，做好降本增效工作，全力提升公司运营质量。

1.管理方面

完成Hi-Work、U潍、LTC等信息化系统的上线推广，逐步实现移动办公的同时，增强数据分析能力，强化业务行为管理。系统开展制度流程优化工作，通过梳理、合并，流程总量减少30%以上，流程运行效率显著提升。

2.营销方面

结合区域市场特点及人员情况，重新进行大区划分与目标确定，动态调整、优胜劣汰；修订薪酬制度，订单为王、价值优先；强化过程管理，提升信息覆盖率等过程监控指标，做好营销基础工作。

3.生产及质量管理方面

公司安全生产各级的保障能力得到明显提升，通过了省“安全生产二级标准化企业”达标考评。

通过工艺持续优化，加大工装设备投入，提高了生产效率，同时进一步提升产品质量保证能力。多项指标大幅提升。

4.财务方面

加强财务管控，多种融资手段综合运用，落实好税收优惠政策，做好出口退税等工作，保证公司运营所需的资金。

5.技术方面

完成5.5T/7T/8T汉德纯电动集成桥和潍柴八合一多功能控制器匹配开发及验证，降低整车驱动能耗5%，提升整车布置效率，以潍柴新能源高集成电控、电池、高效集成电驱技术为基础，实施纯电公交技术迭代等项目的开发。

海外定制产品开发，完成纯电BRT设计与试制、高端旅游产品认证测试与海外订单批量交付。

EEA方法论落地，以EEA为主线，功能安全+信息安全的开发方式申报了省重点研发计划项目。

6.党建方面

2023年上半年，公司党委以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入贯彻落实党的二十大精神，通过下发学习书籍、组织党员集中学习，引导广大党员用党的最新理论武装头脑、指导实践。

组织开展党支部书记、支部委员培训，通过专题讲座、微视频等形式，丰富学习培训内容。组织领导干部签订“一岗双责”责任书，压紧压实党风廉政建设责任。

做好“劳动模范”、“两优一先”评选表彰工作，积极宣传典型集体和个人的先进事迹，为党员比学赶超提供鲜活样本。开展文体活动、劳动竞赛、技能比武，促进集团优秀企业文化入脑入心入行。

三、风险因素

1.其他产品及出行方式的替代效应。受高铁、轨道交通、飞机等其他运输方式增长的影响，市场需求存在进一步萎缩风险。

2.盈利能力降低的风险。新能源客车补贴退出，市场竞争更加激烈，公司获取优质订单资源能力不强，存在产品盈利能力降低的风险。

3.财务指标较差。累积亏损较大，资产负债率高，应收账款较高，现金流压力大。

4.产品线分散，不够聚焦，导致资源配置不合理，不利于降低成本。

5.持续合作、品质保证的供应商不足。关键零部件议价能力弱，对供货时间、质量把控的力度不够。

6.人才体制搭建工作不足。从吸引人才到留住人才再到用好人才的机制体制需要完善。

四、报告期内核心竞争力分析

（一）研发能力

作为国家高新技术企业，技术研发实力强劲。先后获批江苏省新能源客车工程技术研究中心、江苏省企业技术中心、江苏省智能网联客车研究中心、省级博士后创新实践基地、省级工业设计中心、市级知识产权优势企业、省级五星上云企业等资质。同时与扬州大学信息工程学院共建了“研究生工作站”、“联合创新与实践基地”。

目前有研发人员124人，中高级职称技术人员占汽车研究院总人数的35%以上，他们不仅掌握国内一流的开发技术，同时具有长期的客车设计经验。

截至2023年6月底，公司拥有授权专利79项，软件著作权10件。其中2023年获得授权发明专利2项，实用新型3项，软件著作权1项。

公司一直与高校开展产学研合作。合作高校包括东南大学、上海交通大学、江苏大学等。通过高校的技术移植，有效地增强了产品核心竞争力。

（二）优异的产品质量

拥有完善的质量管理体系，通过了ISO9001、IATF16949质量体系认证，ISO3834焊接质量体系认证。建立了各层级的PPM质量指标管理及考核体系。

建立了严苛的车辆出厂检测。亚星自有的“试验场”，所生产的客车出厂前均进行各种路况的严格检测，减少故障率，提高产品工作环境的适应性。

（三）先进的生产工艺水平

优化的电泳工艺。增加辅助阳极，电泳防腐内外无死角；车身及车架内板、外板，型材内腔防腐无死角，增强底盘、骨架耐久度，增强安全性与耐用性。整车防腐达到8-10年不生锈，内腔部分电泳工艺质量优异。

优化的底盘工艺。增加了螺栓智能数控拧紧设备，轮胎、车桥、悬架等关键部件的螺栓紧固过程一致好、精度高，螺栓使用寿命长，大大提升底盘关键总成的可靠性和行驶安全性。

（四）完善的售后服务网络

公司加大海内外售后服务网点的布局力度。经过多年的发展，建立了覆盖国内外主要市场的售后服务网络，国内外建有500多家经销和售后服务网点，重点区域设有海外办事处。拥有售后服务五星认证证书、“CTEAS100”售后服务十二星级认证证书。服务网络的建设也由从前的布局、规划建设阶段进入优化管理阶段。

（五）较强的营销能力和较为完整的营销渠道

持续深化利用集团海外资源，通过市场统一规划及协同，保证持续稳定的销售渠道。运用LTC流程、信息化系统“营销云”上线运行，强化线索、商机、立项、签单全过程管理，建立了较强的营销能力。

（六）信息化建设

以EIP系统为主干，搭建SRM、CRM、ERP、PDM、BOM及售后管理系统等为辅的流程信息化框架，规范业务流程，逐步实现端到端流程的打通。